Читать книгу: «52 недели богатства», страница 6

НЕДЕЛЯ №22. Инвестиции на пенсии

В принципе все, более никаких других инвестиций и не существует в природе, на этом жажда поиска печатного станка за 100 рублей должна уже по хорошему утихнуть. А чтобы вы придерживались плана и продолжали строить свою будущую жизнь на проценты, купоны и дивиденды, я напомню, что на этой неделе по первой дорожке нужно сделать очередное пополнение уже на 1100 рублей, таким образом на ваших счетах, разбросанных между накопительным счетом в банке, краудлендингом и брокерским счетом, должно суммарно скопиться уже не менее 12650 рублей!

Я бы на вашем месте очень расстроился, если бы у вас до сих пор был бы на счету гордый 0, потому что вы продолжаете считать себя умнее среднего с таким результатом. Тут как говорится либо крестик снимите, либо трусы наденьте. Что-то какие-то дедовские шуточки пошли, хотя тема этой недели как раз располагает.

Итак, сегодня мы поговорим о том, каким образом инвестировать свои деньги на пенсии, чтобы получать стабильный и прибыльный доход. Как вы уже могли понять (а может так и не поняли) акции – это один из самых популярных инструментов инвестирования, и многие предпочитают вкладывать свои средства в компании, которые обещают высокие ставки и стабильный рост дивидендов.

Почему акции – это хороший выбор для пенсионеров? Акции – это доли компаний, которые торгуются на фондовых рынках. Они предоставляют инвесторам возможность стать совладельцами успешных предприятий и разделить с ними прибыль. Инвестиции в акции могут быть особенно привлекательны для тех, кто уже на пенсии или находится близко к пенсионному возрасту, поскольку они предлагают несколько преимуществ:

1. Дивиденды для стабильного дохода: многие компании выплачивают дивиденды своим акционерам – это часть прибыли, которую они распределяют между своими владельцами. Для пенсионеров дивиденды могут быть особенно привлекательны, так как предоставляют стабильный доход, который можно использовать для покрытия расходов на жизнь.

2. Потенциал роста капитала: даже если компания не выплачивает дивидендов это означает лишь то, что она может инвестировать эти деньги под больший процент, чем это мог бы сделать частный инвестор. Вследствии реинвестирования получаемой прибыли, капитал компании растет, а значит и растет цена ее акции, ведь кроме дивидендов, акции предоставляют возможность получения прибыли от повышения стоимости самих акций. Компании, которые успешно развиваются и увеличивают свою прибыль, обычно видят рост стоимости своих акций со временем.

3. Инфляционная защита: вложения в акции могут помочь защитить от уменьшения покупательной способности денег из-за инфляции. В отличие от некоторых других инвестиционных инструментов, акции зачастую растут в соответствии с инфляцией и даже превышают ее.

4. Разнообразие – это ключевой аспект успешного инвестирования. Вкладывая в различные компании и отрасли, вы снижаете риски, связанные с колебаниями отдельных акций или секторов экономики.

Важно знать некоторые факторы, которые следует учитывать. Одним из ключевых факторов является дивидендная доходность компании. Это отношение между выплачиваемыми дивидендами и текущей ценой акции. Дивидендная доходность может быть особенно привлекательной для пенсионеров, так как она указывает на то, какую часть прибыли компания распределяет среди акционеров.

Посмотрите на историю дивидендов компании за последние несколько лет. Компании с длительной историей регулярных и растущих выплат дивидендов обычно более надежны и стабильны в своих финансовых результатах.

Оцените финансовое положение компании. Исследуйте ее отчеты о прибыли и убытках, балансовые отчеты и денежные потоки. Компания с крепкими финансами более вероятно будет способной выплачивать дивиденды и преодолевать экономические трудности.

Выбирайте акции из разных секторов экономики и отраслей, чтобы диверсифицировать свой портфель. Некоторые отрасли могут испытывать кризисы, в то время как другие процветают. Разнообразие поможет снизить риски и защитит ваш портфель от возможных потерь.

Обратите внимание на историю и прогнозы роста прибыли компании. Устойчивый рост прибыли является хорошим знаком для инвесторов, и это может подтвердить устойчивость выплат дивидендов.

Теперь когда мы знаем на что обращать внимание при выборе акций для пенсионеров, давайте рассмотрим некоторые примеры российских компаний, которые могут быть интересны для инвестирования.

Газпром (GAZP): Это одна из крупнейших энергетических компаний в мире. Она занимается добычей, производством, транспортировкой и продажей природного газа. Компания имеет стабильную историю выплаты дивидендов, что делает ее привлекательной для пенсионеров, и ее акции часто обладают высокой дивидендной доходностью.

Лукойл (LKOH): Лукойл – еще одна крупная энергетическая компания, специализирующаяся на добыче и производстве нефти. Эта компания также известна своими регулярными дивидендами и стабильными финансовыми результатами.

Сбербанк (SBER): Сбербанк – крупнейший банк в России и один из крупнейших в мире. Как и многие другие банки, Сбербанк часто выплачивает дивиденды своим акционерам. Он также имеет широкую клиентскую базу и диверсифицированный бизнес.

Лентa ПАО (LNTA): Лентa – крупнейшая розничная сеть гипермаркетов в России. Компания предлагает широкий ассортимент товаров и имеет прочную позицию на рынке. Ее акции обычно характеризуются стабильной дивидендной доходностью.

М.Видео ПАО (MVID): М.Видео – крупнейшая розничная сеть по продаже бытовой техники и электроники в России. Компания активно развивается и имеет потенциал для роста, что делает ее интересной для инвесторов.

Татнефть ПАО (TATN): Татнефть – это одна из крупнейших нефтяных компаний в России. Компания занимается добычей нефти, производством и реализацией нефтепродуктов. Татнефть известна своими дивидендами и стабильными финансовыми результатами.

Сургутнефтегаз ПАО (SNGSP): Сургутнефтегаз – еще одна крупная нефтегазовая компания в России. Компания имеет значительные запасы углеводородов и выплачивает дивиденды своим акционерам.

ФСК-Россети ПАО (FEES): ФСК ЕЭС – это крупнейшая в России компания по передаче электроэнергии. Компания играет важную роль в энергетической инфраструктуре страны и имеет стабильные финансы.

Мне вдруг пришла в голову безумная мысль – а вдруг мой читатель не из России и имеет свободный доступ к торгам иностранными акциями без рисков попасть под ограничения или какую-либо заморозку? Тогда кроме российских компаний, инвесторы могут рассмотреть акции зарубежных компаний для диверсификации своего портфеля. Стоит отметить, что этими акциями разумнее всего владеть через иностранного брокера. Вот несколько примеров зарубежных компаний, которые также могут быть интересны.

Johnson & Johnson (JNJ): Johnson & Johnson – это международная фармацевтическая компания с более чем столетней историей. Она специализируется на производстве медицинской техники, лекарственных препаратов и потребительских товаров. Компания известна своей стабильностью и ростом дивидендов на протяжении долгого времени.

Procter & Gamble (PG): Procter & Gamble – это глобальная компания, производящая широкий спектр потребительских товаров, таких как бытовая химия, косметика и гигиенические средства. Она также славится своими регулярными дивидендами и прибыльным бизнесом.

Coca-Cola (KO): Coca-Cola – одна из самых известных компаний в мире, производящая безалкогольные напитки. Компания имеет широкий глобальный рынок и долгую историю выплаты дивидендов.

McDonald's (MCD): McDonald's – крупнейшая мировая сеть быстрого питания. Компания продолжает расширяться и улучшать свои продукты, что делает ее привлекательной для инвесторов.

Microsoft Corporation (MSFT): Microsoft – одна из ведущих технологических компаний в мире, которая занимается разработкой программного обеспечения, облачными сервисами и другими технологиями. Компания имеет стабильную историю роста и регулярно увеличивает выплаты дивидендов.

Nestlé S.A. (NSRGF): Nestlé – мировой лидер в области пищевых продуктов и напитков. Компания предлагает широкий ассортимент продукции и имеет прочную позицию на глобальном рынке. Ее акции обычно считаются стабильными и хорошо подходят для диверсификации портфеля.

Verizon Communications Inc. (VZ): Verizon – это одна из крупнейших телекоммуникационных компаний в США. Компания предоставляет услуги связи, интернет и телевидения. У Verizon стабильные финансовые показатели и регулярные дивиденды.

Pfizer Inc. (PFE): Pfizer – одна из крупнейших фармацевтических компаний в мире. Она специализируется на разработке и производстве лекарственных препаратов. У Pfizer сильный портфель продуктов, и компания известна своими инновационными разработками.

AT&T Inc. (T): AT&T – это крупнейшая телекоммуникационная компания в США, предоставляющая услуги связи, телевидения и интернета. Компания имеет широкую клиентскую базу и долгую историю выплат дивидендов.

Unilever PLC (UL): Unilever – глобальная компания, специализирующаяся на производстве потребительских товаров, включая пищевые продукты, товары личной гигиены и бытовую химию. Компания обладает сильными брендами и часто выплачивает дивиденды своим акционерам.

Инвестирование в акции может быть отличным способом получения стабильного дохода на пенсии. Компании с высокими дивидендными доходами и стабильным ростом прибыли могут быть особенно привлекательными для пенсионеров.

Ах если бы компании могли бы существовать и платить столь же долго сколь долго живем и существуем мы, то цены бы им не было. Хотя позвольте, такие компании есть и благодаря своим долгим и постоянно из года в год растущим дивидендным выплатам их называют дивидендными аристократами! Не бросаем копить и инвестировать, и до встречи на следующей неделе!

НЕДЕЛЯ №23. Дивидендные аристократы

Ты слышишь как ветер ласково шелестит листьями на дереве. Вокруг тепло и спокойно, ничто не меняет ход времени. Все происходит тогда когда должно произойти. Всему свое время.

Я хочу чтобы тебе удалось услышать шелест купюр, которые идут на твои счета. Ты ощущаешь спокойствие, потому что так и должно быть. Очередное пополнение на сумму в размере 1150 рублей идет тебе на благо, ты откладываешь их на свое будущее чтобы испытывать уверенность в завтрашнем дне. Больше некуда спешить, поскольку на твоих счетах вложено уже не менее 13800 рублей.

Они работают каждый день, они работают каждую ночь, они работают даже когда ты не работаешь. А теперь мы поговорим об элите среди бизнес-долгожителей – дивидендных аристократах.

Самая высокая доходность это еще не все когда дело доходит до поиска лучших дивидендных акций. Дивидендные инвесторы знают, что ничто не заменит регулярное увеличение дивидендов в долгосрочной перспективе.

Лучшие дивидендные акции принадлежат компаниям, которые десятилетие за десятилетием увеличивают свои выплаты, как часовой механизм и могут обеспечить превосходную суммарную доходность (цена плюс дивиденды) в долгосрочной перспективе, даже если изначально они демонстрируют явно посредственную доходность.

Дивидендные аристократы это компании, которые последовательно год за годом увеличивают свои дивиденды на протяжении не менее 25 последних лет. К сожалению, на нашем рынке подходящих примеров нет, разве что если только снизить планку требования ко времени и получить в результате такие компании как ОГК-2, Таттелеком, Лукойл и некоторые другие. Список аристократов уменьшился из-за сложной экономической ситуации, сложившейся в 2022 году. Тогда многие эмитенты акций приостанавливали выплаты.

Дивидендные аристократы США это компании из индекса S&P 500, которые ежегодно повышали свои выплаты в течение как минимум 25 лет подряд. ТОП лучших дивидендных акций S&P 500 представляет собой смесь известных компаний и малоизвестных компаний, но все они играют ключевую роль в экономике. И хотя они разбросаны практически по всем секторам рынка, всех их объединяет одно: стремление к надежному и долгосрочному росту дивидендов.

Следующие несколько известных вам компаний это одни из лучших дивидендных акций для роста доходов за последние несколько десятилетий, и они являются отличным местом для старта, если вы каким-то образом планируете добавить этих дивидендных монстров в свои долгосрочные портфели. Количество лет означает срок последовательного ежегодного увеличения дивидендов. Итак…

IBM, 29 лет. Компания International Business Machines (IBM), входящая в индекс промышленного индекса Доу-Джонса , уже не так знаменита, как раньше. Выручка компании стабильно снижалась на протяжении большей части десятилетия, что пострадало от ее слабого статуса в таких критически важных областях роста, как социальные сети, мобильная связь, аналитика и облачная инфраструктура. И тем не менее, несмотря на все свои промахи и неудачи, Big Blue оставалась стойким приверженцем дивидендов, получив членство в «Дивидендных аристократах» в январе 2021 года.

Caterpillar, 29 лет. Компания Caterpillar (CAT), крупнейший в мире производитель тяжелого строительного и горнодобывающего оборудования, вошла в список дивидендных аристократов в январе 2019 года. CAT обязательно выплачивает регулярные дивиденды с 1933 года и ежегодно увеличивает размер выплаты в течение 29 лет. Совсем недавно компания повысила дивиденды в июне 2023 года на 8% до $1,30 на акцию в квартал.

Brown-Forman, 40 лет. Brown-Forman (BF.B) – один из крупнейших производителей и дистрибьюторов алкоголя в мире. Виски Jack Daniel’s Tennessee и водка Finlandia – лишь два из самых известных брендов компании, первый из которых способствует долгосрочному росту.

McDonald's, 47 лет. Крупнейшая в мире сеть закусочных также является стойким приверженцем дивидендов. Изменение потребительских вкусов всегда будет риском, но дивиденды McDonald's (MCD) датируются 1976 годом и с тех пор растут каждый год. В этом сила потребительского гиганта, способного приспособиться к меняющимся вкусам потребителей, не теряя при этом своей сути.

PepsiCo, 52 года. Исследования рынка прогнозируют, что мировой рынок газированных напитков будет иметь совокупный годовой темп роста на уровне 4,7% до 2028 года. Кроме того, у PepsiCo (PEP) есть козырный козырь в бизнесе по производству закусок. Подразделение компании Frito-Lay известно своими кренделями Doritos, Tostitos, Rold Gold и многими другими брендами. Между тем, спрос на соленые закуски остается стабильным.

Kimberly-Clark, 52 года. Известные бренды Kimberly-Clark (KMB) включают подгузники Huggies, бумажные полотенца Scott и салфетки Kleenex. Как и другие производители потребительских товаров, Kimberly-Clark обещает обеспечить медленный, но устойчивый рост наряду со значительными дивидендами для увеличения совокупной прибыли.

Johnson & Johnson, 62 года. Компания Johnson & Johnson (JNJ), основанная в 1886 году и публичная с 1944 года, работает в нескольких различных сегментах отрасли здравоохранения. Помимо фармацевтических препаратов, компания также производит медицинское оборудование.

Colgate-Palmolive, 62 года. Colgate-Palmolive (CL) продает широкий ассортимент потребительских товаров, включая одноименную зубную пасту и мыло для мытья посуды, а также дезодорант Speed Stick, чистящие средства Murphy и средства личной гигиены Tom's of Maine.

Coca-Cola, 62 года. Coca-Cola (KO) уже давно известна тем, что утоляет жажду потребителей, но она не менее эффективна и в утолении жажды инвесторов к доходам. Дивидендная история компании началась в 1920 году, и выплаты росли 62 года подряд. Последнее повышение, объявленное в феврале 2024 года, привело к увеличению квартальных дивидендов на 5,4% до 48,5 центов на акцию.

Procter & Gamble, 68 лет. Благодаря таким крупным брендам, как моющее средство Tide, подгузники Pampers и бритвы Gillette, Procter & Gamble (PG) входит в число крупнейших в мире компаний по производству потребительских товаров.

Стоит отметить, что долларовая доходность этих активов просто зашкаливает, а если ее перевести еще и в рубли, то я не понимаю где в конце концов были мои мозги и мозги моих родителей, раз они в те годы не занимались подобными инвестициями? Но есть одна небольшая проблема и заключается она в подсчете доходностей, об этом поговорим на следующей неделе, не пропадайте.

НЕДЕЛЯ №24. Риски средних значений

Смотрите опять в чем-то красивое число получается. Если вы идете по первой дорожке, то на этой неделе ваше пополнение осуществляется на сумму в размере 1200 рублей, а вот уже всего на всех ваших счетах должно быть как минимум 15000 рублей, воу! Напомню, что 15000 это по сути контрольная сумма для любой из дорожек.

Честно говоря, подходя к середине пути, мне очень интересно узнать каким образом вы распоряжаетесь накопленными средствами. Вложили ли вы хоть что-то в краудлендинг или на биржу в фонды, облигации, акции? А может так и держите все в свинье-копилке с обложки книги? Думаете, если не вкладывать никуда, то ничего плохого с деньгами не произойдет? Тогда вы продолжаете не понимать что происходит вокруг вас каждый день.

ЗАДАНИЕ: в следующий раз когда пойдете в магазин и будете подносить свою пластиковую карту чтобы оплатить покупки, подумайте сколько с вашей суммы покупки получит банк, чей логотип расположен на платежном терминале, и почему вы до сих пор не получаете часть прибыли этого банка от всех платежей со всех магазинов в стране, где установлены его платежные терминалы.

Лично у меня другой загон – я люблю проходить мимо заправок Лукойл, Роснефть, Татнефть, Башнефть и прочих, и смотреть сколько машин прямо сейчас заправляются и оставляют свои деньги в кассах, часть которых я скоро получу в виде дивидендов. Но вы правы, деньги под подушкой ничто не потратит и не потеряет, кроме инфляции, наводнения, пожара и грабителей.

Однако часто можно встретить человека, который считает, что все его активы должны быть вложены в акции, даже после выхода на пенсию. Причина в том, что в долгосрочной перспективе акции, как правило, становятся одним из лучших мест для роста, и это правда. Однако эти утверждения часто указывают на долгосрочные средние значения, которые могут ввести вас в заблуждение.

Эта глава призвана рассмотреть два основных аргумента. Во-первых, средние значения – отличный инструмент, который можно использовать при планировании выхода на пенсию, но есть еще кое-что на что необходимо обратить внимание. Во-вторых, рынки имеют тенденцию оставаться неизменными в течение 10 с лишним лет или около того, что может создать серьезные проблемы при выходе на пенсию.

Если у вас есть счет например на сумму 100 000 рублей и вы ожидаете, что этот счет вырастет в среднем примерно на 10%, то вы, вероятно, ожидаете следующего:

Год 0: 100 000 рублей.

Год 1: 110 000 рублей (прирост 10%).

Год 2: 121 000 рублей (прирост 10%).

Однако рынки зачастую не столь последовательны. Например, если вы понесли убыток в 20% и прибыль в 30%, вы все равно будете получать в среднем 10% прибыли в годовом исчислении, но вы получите совсем другой результат:

Год 0: 100 000 рублей.

Год 1: 80 000 рублей (убыток 20%).

Год 2: 104 000 рублей (прирост 30%).

Волатильность (взлеты и падения) имеет значение. Взяв простое среднее значение, спрогнозировать рост ваших счетов зачастую может быть проблематично. Это особенно верно, если мы вступаем в плоский рыночный цикл.

Если вы вложите все свои активы в акции и будете следовать правилу 4% (вынимать 4% из вашего портфеля в качестве дохода каждый год), то вы можете оказаться в сложной ситуации, если рынки войдут в плоский цикл.

Если мы возьмем консервативную среднюю доходность в размере 6% и получим только 4% из нашего портфеля, средние значения предполагают, что у нас все будет в порядке.

Однако если мы учтем взлеты и падения в плоском рыночном цикле, то получится совсем другая история. Этот риск часто называют риском последовательности возвратов.

Многие люди хотят выйти на пенсию в 35 лет. Если это так и историческая модель плоского рынка сохранится, то было бы разумно предположить, что после выхода на пенсию может возникнуть плоский рыночный цикл.

Но никто не знает будущего рынка. Возможно, сейчас мы находимся на плоском рынке. Создание плана пенсионного дохода, основанного на средних показателях, когда все ваши активы на рынке акций находятся под угрозой, может быть не в ваших интересах. То, как вы получаете доход каждый год, особенно в течение первых 10 лет после выхода на пенсию, может иметь большее значение, чем ваши долгосрочные средние ожидания.

Если вы чувствуете, что, возможно, у вас слишком много акций, подумайте о том, чтобы перевести часть своих активов в менее рискованные инвестиции или продукты.

Независимо от того, каким путем вы пойдете, помните – идеальных инвестиций или инвестиционной стратегии не существует. Важно составить план, а затем разработать свое портфолио для поддержки этого плана.

Но это не все приколы, которые можно встретить на бирже. Бывает, что купишь акцию, а она на следующее утро уже +20%, а через день еще +40%. И начинаешь мнить себя таким экспертом и гуру угадывания классных инвестиций, в то время как на самом деле кто-то просто начал группой разгонять акцию чтобы в итоге обкэшиться об других хомячков. Но об этом вы узнаете уже только на следующей неделе.